2025年續看AI表現  長短投資「力」器,迎接美股成長之道
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2025年續看AI表現 長短投資「力」器,迎接美股成長之道

2025-01-14 11:42:34by中國信託投信

中國信託投信美國傘型基金今開募 助投資人掌握科技革命投資機遇

全球股市在2024年表現亮眼,多數主要股市包括台股在內,均創下歷史新高。展望2025年,中國信託投信仍看好以美國科技股為首的成長股可延續強勢表現,為此順勢推出兩檔以美國科技成長股為主的ETF:中信NASDAQ009800)與中信美國創新科技(009801),以及一檔主動型基金「中國信託美國聚焦成長基金」,今日正式開募,協助投資人掌握科技革命下的最佳投資機遇。

 

中國信託投信指出,每隔十年,美國科技股都站在科技創新典範移轉的浪頭,引領世界投資潮流。從1990年代的網際網路、2000年代的搜尋引擎,再到2010年的智慧型手機普及化,每一次創新浪潮,都為美國科技產業注入爆發性成長動能。現今的AI應用興起,更是開啟新一波科技革命,並吸引大量資本投入,美國科技股有望持續成為市場焦點。

 

此次開募的中信NASDAQ009800)追蹤「NASDAQ 100指數」,成分股包括AI晶片龍頭輝達(NVIDIA)、電商巨擘亞馬遜(Amazon),以及醫療機器人領域翹楚「直覺手術」(Intuitive Surgical)。009800經理人張嘉祐表示,NASDAQ 100指數不僅涵蓋全球頂尖科技巨頭,也收錄了高成長潛力的企業,是投資美股的最佳選擇之一。此外,009800投資門檻低,其發行價僅10元,為投資人提供便捷且友善的參與機會。

 

至於中信美國創新科技(009801)則聚焦於研發投入高且成長潛力大的科技巨頭,追蹤「Solactive美國創新科技指數」。該指數篩選了市值超過5億美元、日均交易量超過400萬美元的科技公司,並進一步依據研發投入比重與價格動能進行精挑細選。

 

009801經理人王建武強調,輝達等科技龍頭企業之所以能在近年大幅成長,研發投入是關鍵因素。例如,輝達近5年的研發費用增速與股價表現均遠超市場平均,顯示高研發比重與股價爆發力之間的正向關聯。009801的配置策略便是透過篩選高研發、高動能的企業,協助投資人掌握AI浪潮帶來的長期成長機會。

 

今天同步開募的中國信託美國聚焦成長基金為主動型基金,目標鎖定美股市場的長線核心資產。基金經理人唐祖蔭表示,基金以「America(美國)」「Big(龍頭企業)」「Concentrate(集中投資)」三大原則為核心,精選美國具競爭優勢的科技與成長型企業,集中布局少數高潛力個股。

 

唐祖蔭指出,當前市場環境與1995年網路革命時期類似,當時聯準會(Fed)透過降息成功推動經濟軟著陸,美股隨後展開數年的大多頭行情。而目前AI等科技創新題材,正是推動美股再現長期上漲動能的重要驅力,這些科技龍頭企業的獲利能力與市場地位,也將成為美股長期增長的重要基石。

 

中國信託投信表示,日前輝達執行長黃仁勳在CES展上表示,AI的發展路徑從感知型AI到生成式AI、再到代理AI,下一階段會是實體AIPhysical AI),包含自駕車和機器人。隨著AI應用技術的進一步發展,AI的滲透率將大幅提升,為科技巨頭帶來持續的營收成長與市場擴張。未來,這些企業在AI領域的技術與市場優勢,將逐步轉化為穩定的獲利來源,為投資人創造可觀的回報。

 

中國信託投信建議投資人,可透過中信NASDAQ009800)、中信美國創新科技(009801),以及中國信託美國聚焦成長基金,有效參與這場由AI與科技創新引領的時代變革,輕鬆掌握美股投資良機。

 

 

資料來源:中國信託投信整理,2024/10。註:本基金風險報酬等級為RR4,風險報酬等級為本公司經依基金之投資策略、風險係數等因素整體綜合考量後,並參酌中華民國證券投資信託暨顧問商業同業公會所制定之基金風險報酬等級分類標準 (風險報酬等級係計算過去5年基金淨值波動度標準差,以標準差區間予以分類等級,分類為RR1~RR5五級,數字越大代表風險越高)。惟此等級分類係基於一般市場狀況反映市場價格波動風險,無法涵蓋所有風險,不宜作為投資唯一依據,投資人仍應注意所投資基金個別的風險。投資人申購基金前應詳閱公開說明書,更多基金評估之相關資料可至投信投顧公會網站之「基金績效及評估指標查詢專區」查詢。*本基金成立日後六十個營業日起。經理公司應按收益評價日每年10月最後日曆日之本基金淨資產價值及收入情況進行收益分配之評價。經理公司得依本基金收益之情況自行決定每次分配之金額或不分配故每次分配之金額並非一定相同。故不保證每年必有配息及配息率;基金淨值可能因配息而降低。

 

資料來源:中國信託投信整理,2024/10。註:本基金風險報酬等級為RR4,風險報酬等級為本公司經依基金之投資策略、風險係數等因素整體綜合考量後,並參酌中華民國證券投資信託暨顧問商業同業公會所制定之基金風險報酬等級分類標準 (風險報酬等級係計算過去5年基金淨值波動度標準差,以標準差區間予以分類等級,分類為RR1~RR5五級,數字越大代表風險越高)。惟此等級分類係基於一般市場狀況反映市場價格波動風險,無法涵蓋所有風險,不宜作為投資唯一依據,投資人仍應注意所投資基金個別的風險。投資人申購基金前應詳閱公開說明書,更多基金評估之相關資料可至投信投顧公會網站之「基金績效及評估指標查詢專區」查詢。*本基金成立日後六十個營業日起。經理公司應按收益評價日每年7月最後日曆日之本基金淨資產價值及收入情況進行收益分配之評價。經理公司得依本基金收益之情況自行決定每次分配之金額或不分配故每次分配之金額並非一定相同。故不保證每年必有配息及配息率;基金淨值可能因配息而降低。

 

資料來源:中國信託投信整理,2024/11。註:基金風險報酬等級之分類標準,主要中華民國證券投資信託暨商業同業公會基金風險報酬等級分類標準進行分類;依中國信託投信之風險報酬等級表達原則,其中RR1~RR2為保守型,RR3~RR4為穩健型,RR5為積極型。註:本基金風險報酬等級為RR4,風險報酬等級為公司經依基金之投資策略、風險係數等因素整體綜合考量後,並參酌中華民國證券投資信託暨顧問商業同業公會所制定之基金風險等級分類標準(風險報酬等級係計算過去5年基金淨值波動度標準差,以標準差區間予以分類等級,分類為RR1~RR5五級,數字越大代表風險越高)。惟此等級分類係基於一班市場狀況反應市場價格波動風險,無法涵蓋所有風險,不宜作為投資唯一依據,投資人仍應注意所投資基金個別的風險。投資人申購基金前應詳閱公開說明書,更多基金評估之相關資料可至投信投顧公會網站之「基金績效及評估指標查詢專區」查詢。有關基金應負擔之費用已揭露於基金之公開說明書或投資人須知中,投資人可至公開資訊觀測站中查詢。

 

(若內容涉及個股、類股或產業,僅為參考舉例,不代表個股、類股或產業推薦,且不為未來投資獲利之保證,亦不一定為投組未來之持股。投資人申購本基金係持有基金受益憑證,而非本文提及之投資資產或標的。)

 

【中國信託投信獨立經營管理】

本基金經金融監督管理委員會(以下簡稱「金管會」) 核准或同意生效,惟不表示本基金絕無風險。經理公司以往之經理績效不保證本基金之最低投資收益;經理公司除盡善良管理人之注意義務外,不負責本基金之盈虧,亦不保證最低之收益,投資人申購前應詳閱本基金公開說明書。基金上市日前(不含當日),經理公司不接受基金受益權單位數之買回。有關基金應負擔之費用已揭露於基金之公開說明書或投資人須知中,投資人可至本公司網站(www.ctbcinvestments.com)或公開資訊觀測站(http://mops.twse.com.tw)中查詢。本基金並基金並無受存款保險、保險安定基金或其他相關保障機制之保障。故投資本基金可能發生部分或全部本金之損失,最大可能損失則為全部投資金額。金融消費爭議處理及申訴管道:就本公司所提供之金融商品或服務所生紛爭投資人應先向本公司提出申訴,若三十日內未獲回覆或投資人不滿意處理結果得於六十日內向「金融消費評議中心」申請評議。「中國信託NASDAQ 100ETF證券投資信託基金」、「中國信託美國創新科技ETF證券投資信託基金」為中國信託美國ETF傘型證券投資信託基金之子基金。各基金以追蹤標的指數報酬為操作目標,而標的指數之成分證券價格波動將影響標的指數的走勢,當標的指數的成分證券價格波動劇烈或變化時,各基金之淨資產價值亦承受大幅波動的風險。各基金為指數股票型基金,基金核准成立後將向臺灣證券交易所股份有限公司(以下簡稱臺灣證交所)申請上市交易,各基金資產主要投資於與標的指數相關之有價證券及證券相關商品,投資人交易各基金除需承擔匯率波動風險外,應特別注意標的指數成分國家之證券市場交易時間與臺灣證券市場交易時間可能有所不同,因此各基金集中市場交易可能無法完全即時反應標的指數之價格波動風險。各基金雖以追蹤標的指數為操作目標,然下列因素仍可能使基金報酬偏離標的指數報酬,且偏離方向無法預估:1)各基金可能因應申贖或維持所需曝險比例等因素而需每日進行基金曝險調整,故基金淨值將受到所交易之有價證券或期貨價格波動、交易費用、基金其他必要之費用(如:經理費、保管費、上市費等)或基金整體曝險比例等因素影響而使基金報酬與投資目標產生偏離。2)各基金投資組合與標的指數相關性將受到基金持有之有價證券或期貨與標的指數之相關性等因素影響。此外,基金投資組合中如持有期貨部位,因期貨的價格發現功能使其對市場信息、多空走勢之價格反應可能不同於所對應的有價證券,因此當市場出現特定信息時,基金淨值將同時承受期貨及所投資之有價證券對市場信息反應不一所產生的價格波動影響,可能使基金報酬將與投資目標產生偏離。3)各基金以新臺幣計價,而各基金所投資的有價證券或期貨標的可能為新臺幣以外之計價貨幣,由於各基金暫不從事匯率避險,因此各基金承受相關匯率波動風險可能使基金報酬與投資目標產生偏離。各基金自成立日起,即運用基金資產進行投資組合佈局,基金投資組合成分價格波動會影響基金淨值表現。投資人於基金成立日(不含當日)前參與申購所買入的基金每受益權單位之發行價格,不等同於基金掛牌上市之價格,參與申購投資人需自行承擔基金成立日起至掛牌日止期間之基金淨資產價格波動所產生折/溢價的風險,各基金上市後的次級市場成交價格亦可能不同於基金每營業日結算所得之淨值,而有折/溢價之交易風險。基金受益憑證上市後之買賣成交價格無升降幅度限制,基金受益憑證上市後之買賣成交價格應依臺灣證交所有關規定辦理。各基金於上市日後將依臺灣證交所規定於臺灣證券交易時間內提供盤中估計淨值供投資人參考。基金淨值以新臺幣計價而基金主要投資標的為外幣計價之有價證券或期貨,因此匯率波動會影響基金淨值之計算,而計算盤中估計淨值所使用的盤中即時匯率,因評價時點及資訊來源不同,與實際基金淨值計算之匯率或有差異,因此計算盤中估計淨值與實際基金淨值計算之基金投組或有差異,投資人應注意盤中估計淨值與實際淨值可能有誤差值之風險,經理公司於臺灣證券交易時間內提供的各基金盤中估計淨值僅供投資人參考,實際淨值應以本公司最終公告之每日淨值為準。基金配息不代表基金實際報酬,且過去配息不代表未來配息;基金淨值可能因市場因素而上下波動。

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